金融词汇百科

什么是多元化?一种风险管理策略

文 / 美股妈妈 浏览 / 330 更新 / 2022-10-12

什么是多元化?

多元化(Diversification)是一种风险管理策略,在投资组合中混合了多种投资。多元化(Diversification)的投资组合包含不同资产类型和投资工具的组合,试图限制对任何单一资产或风险的敞口。

这种技术背后的基本原理是,由不同种类的资产构成的投资组合平均会产生更高的长期回报,并降低任何个人持有或证券的风险。

多元化(Diversification)战略

当投资者考虑分散其持股的方法时,有数十种策略需要实施。以下许多策略可以组合起来,以提高单一投资组合的多元化(Diversification)水平。

资产类别

基金经理和投资者经常将他们的投资分散在不同的资产类别中,并确定要分配给每种资产的投资组合百分比。每个资产类别都有一组不同的、独特的风险和机会。课程可以包括:

  • 股票——上市公司的股份或股权
  • 债券——政府和企业固定收益债务工具
  • 房地产——土地、建筑物、自然资源、农业、牲畜、水和矿藏
  • 交易所交易基金 (ETF)——跟随指数、商品或行业的有价证券篮子
  • 商品——生产其他产品或服务所必需的基本商品
  • 现金和短期现金等价物 (CCE)——国库券、存款证 (CD)、货币市场工具和其他短期、低风险投资

该理论认为,可能对一种资产类别产生负面影响的因素可能对另一种资产类别有利。例如,利率上升通常会对债券价格产生负面影响,因为收益率必须增加才能使固定收益证券更具吸引力。另一方面,利率上升可能导致房地产租金上涨或商品价格上涨。

*内容整理来源于网络仅供参考


讨论经验分享,疑惑问答

讨论列表

0
  • 这篇内容还没有收到分享,赶紧来抢沙发吧~

© 2024 投资百科

百银投资

站点声明: 本站转载作品版权归原作者及来源网站所有,原创内容作品版权归作者所有,任何内容转载、商业用途等均须联系原作者并注明来源。